L’opération associera l’une des plus grandes sociétés de casino du pays à un opérateur de paris sportifs britannique de premier plan qui dispose de points de vente dans tout le pays par le biais de sa filiale William Hill US basée à Las Vegas.

L’opération est soumise aux approbations antitrust et réglementaires, y compris les examens du Nevada Gaming Control Board et de la Nevada Gaming Commission. Elle devrait être clôturée au cours du second semestre 2021.

Pour financer la transaction, la société prévoit de lever 1,7 milliard de dollars par le biais d’une offre d’actions et d’utiliser environ 1,3 milliard de dollars de trésorerie, dont 900 millions de dollars tirés sur une ligne de crédit renouvelable vendredi, avec le financement et la vente anticipés d’actifs non américains.L’opportunité de combiner nos casinos terrestres, les paris sportifs et les jeux en ligne aux États-Unis est une perspective vraiment excitante », a déclaré Tom Reeg, PDG de Caesars Entertainment, dans un communiqué publié avec l’annonce. « L’expertise de William Hill en matière de paris sportifs viendra compléter l’offre actuelle de Caesars, permettant au groupe combiné de servir nos clients sur le marché américain des paris sportifs et des jeux en ligne, qui connaît une croissance rapide. »

Caesars et William Hill ont déjà capitalisé sur les partenariats des deux sociétés avec ESPN, qui a construit un studio à The Linq Promenade et diffuse les cotes depuis Las Vegas via Caesars et William Hill.

Auparavant, en septembre, Caesars repoussait une proposition d’offre rivale de la société new-yorkaise Apollo Global Management, dont une filiale a déjà détenu une participation dans Caesars.

« Le conseil d’administration de William Hill pense que c’est la meilleure option pour William Hill à un prix attractif pour les actionnaires », a déclaré Roger Devlin, président de William Hill, dans le communiqué. « Il reconnaît les progrès significatifs que le groupe William Hill a réalisés au cours des 18 derniers mois, ainsi que le risque et l’investissement important requis pour maximiser l’opportunité américaine compte tenu de la concurrence intense aux États-Unis et du potentiel de perturbation réglementaire au Royaume-Uni et en Europe. »

Si l’accord est conclu, Caesars et William Hill deviendraient une centrale de paris sportifs. Les deux sociétés fonctionnent actuellement en tant que coentreprise américaine avec une participation de 20 % et 80 %, respectivement.

Dans le cadre de la coentreprise existante, William Hill gère les opérations de paris sportifs en ligne grâce à l’accès au marché de Caesars dans chaque État et les opérations de paris sportifs au détail dans les propriétés de Caesars ainsi que celles d’autres opérateurs de casino autour des États-Unis. Caesars possède et exploite 54 propriétés nationales dans 16 États. Les centres de villégiature de la société fonctionnent principalement sous les marques Caesars, Harrah’s, Horseshoe et Eldorado.

Les deux sociétés pensent qu’il y a de la place pour développer le marché des paris sportifs, plusieurs législatures d’État à travers la nation envisageant une certaine forme de paris sportifs.

Caesars espère également tirer parti de plusieurs partenariats qu’il a avec des équipes et des ligues de sport professionnel, y compris un accord de 15 ans et de 30 millions de dollars avec la NFL.

Les analystes de l’industrie du jeu Jefferies basés à New York, David Katz, ont déclaré que les actionnaires de Caesars obtiennent une bonne affaire dans la transaction.

« La croissance future revient en grande partie à Caesars, bien que nous ne nous attendions pas à une résistance significative des actionnaires de William Hill pour le moment », a déclaré Katz dans son rapport. « Les perspectives de vente des actifs (du Royaume-Uni) devraient largement défrayer le coût de l’acquisition. »

L’action Caesars a clôturé en hausse de 1,57 dollar, soit 2,9 %, dans des échanges trois fois supérieurs à la moyenne quotidienne normale, atteignant 56,06 dollars par action. Après les heures, il était encore en hausse, en hausse de 14 cents ou 0,25 pour cent pour terminer à 56,20 $ par action.

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